Análisis histórico y de índices

Además del análisis de razones financieras a través del tiempo, con frecuencia es útil expresar las partidas del balance general y del estado de resultados en forma de porcentajes.

Los porcentajes se pueden relacionar con totales, como el total de activos o el total de ventas, o con algún año base.

Llamadas análisis histórico y de índices, respectivamente, estas evaluaciones de los niveles y las tendencias en los porcentajes de los estados financieros a través del tiempo dan al analista conocimientos sobre la mejora o deterioro subyacente en la condición financiera y el desempeño.

Aunque los estados de origen y aplicación de fondos brindan una buena parte de estos conocimientos, resulta posible una comprensión más profunda y amplia de los flujos de fondos de la empresa cuando el análisis se amplía para incluir las anteriores consideraciones.

También, estos dos nuevos tipos de análisis son extremadamente útiles al comparar empresas cuyos datos difieren significativamente en el tamaño porque cada partida en los estados financieros está colocada de acuerdo con una base relativa, o estandarizada.

Fuente: Apuntes de Administración financiera de la UNIDEG